Аттестат специалиста финансового рынка а также сертификаты cfa ciia или frm

Некоторые должности в организациях, имеющих лицензию профессионального участника рынка ценных бумаг, требуют от претендентов определённой квалификации, которая подтверждается аттестатом ФСФР.

Аттестация подразумевает сдачу квалификационных экзаменов. Раньше органом, принимающим экзамены, была ФСФР (Федеральная служба по финансовым рынкам). Сейчас выдачей аттестатов занимаются организации, аккредитованные Банком России. Список центров оценки квалификации (ЦОК) доступен на официальном сайте ЦБ РФ.

Банк России ведет реестр аттестованных участников рынка, поэтому по серии и номеру аттестата можно узнать актуальный статус. Аттестат выдается бессрочно, но может быть отозван за грубые или неоднократные нарушения.

Кому необходим квалификационный аттестат

Аттестат необходимо получить сотрудникам организаций, осуществляющих профессиональную деятельность на финансовых рынках (лицензированных Банком России):

руководителям;
работникам, уполномоченным на выполнение контролирующих функций;
сотрудникам, осуществляющим операции с ценными бумагами, поручающим провести такие операции или визирующим внутренние отчёты и исходящие документы, которые связаны с осуществлением операций такого рода.

Полный список лиц, которым требуется аттестат, доступен в Положении о специалистах финансового рынка на веб-сайте ЦБ РФ.

Наибольшей популярностью пользуется аттестат первой серии, так как программа экзамена по нему наиболее универсальная — подходит для биржевых трейдеров и брокеров, финансовых и инвестиционных аналитиков, специалистов в области инвестбанкинга и хеджирования рисков, портфельных управляющих и других.

Экзамены

Экзамены проводятся на основе рекомендаций ФСФР и имеют общие для всех программу и вопросы. Процедура аттестации двухэтапная:
Базовый экзамен — тестирование, которое проходят те, у кого нет квалификационного аттестата, ранее выданного ФКЦБ России, ФСФР России или соответствующей организацией.
Специализированный экзамен — тестирование, которое проходят те, у кого есть базовый аттестат.
Специалисты финансового рынка, у которых были аннулированы аттестаты, не допускаются к сдаче экзаменов в течение 3 лет.

КВАЛ — КУРСЫ ФИНАНСОВОЙ ГРАМОТНОСТИ

Как стать квалифицированным инвестором

В этой статье мы рассмотрим, как стать квал инвестором. Это особый статус, который позволяет выполнять сложные финансовые операции на рынке ценных бумаг, а также дает возможности и преимущества для частных лиц и организаций.

На сегодняшний день инвестиции являются актуальным способом дополнительного заработка. Однако, прежде чем приступать к изучению акций, облигаций, валюты – нужно избавиться от кредитных обязательств и создать «подушку безопасности» на экстренный случай. В этой статье мы рассмотрим, как стать квал инвестором. Это особый статус, который позволяет выполнять сложные финансовые операции на рынке ценных бумаг, а также дает возможности и преимущества для частных лиц и организаций. Почему стоит получить статус квал инвестора и как это сделать? Ответим на все интересующие вопросы, и вы узнаете об инвестировании все, о чем только могли подумать. Давайте начинать.

CFA, FRM, MBA, НОК, ФСФР все это KVAAL

Понятие квалифицированный инвестор

Как известно, заниматься инвестированием может любой желающий. Сейчас существует огромное количество инструментов, средств и приложений, которые оптимизируют процессы купли-продажи, активы, вложений в акции, облигации, валюту или фонды. Например, приложение Тинькофф. Инвестиции подходят всем клиентам этой банковской организации. Однако, не все инвесторы считают себя профессионалами. На рынке ценных бумаг большинство – это именно трейдеры или обычные граждане, которые стремятся приумножить свой капитал. Квал инвестор в первую очередь является профессионалом в этой сфере. Это может быть физическое или юридическое лицо, которое обладает широкими возможностями в осуществлении финансовых операций или сделок на рынке ценных бумаг.

В Тинькофф Инвестиции статус квал инвестора служит специальным критерием отбора пользователей, которым будет предоставлен дополнительный доступ к финансовым инструментам – например, это может быть разрешение на покупку американских акций или участие в международных торговых сделках.

А все благодаря тому, что квал инвестор имеет доступ к уникальным финансовым инструментам, услугам и средствам. Это только для участников рынка с особым статусом. Получение дополнительных преимуществ и прав требует от квал инвестора принятия на себя ответственности за рискованные операции на фондовом рынке. На законодательном уровне понятие квал инвестор появилось относительно недавно. 22 апреля 1996 года в Российской Федерации начал действовать закон «О рынке ценных бумаг», где впервые был употреблен этот термин. Однако в текст документа были внесены изменения в результате принятия ФЗ № 334-ФЗ от 6 декабря 2007 года «О внесении изменений в Федеральный закон „Об инвестиционных фондах» и отдельные законодательные акты Российской Федерации».

Часть1. Что за статус, что он дает и как его получить?

Как получить квал инвестора

Подробнее посмотрим как получить квал инвестора. Это физическое или юридическое лицо, обладающее уникальными возможностями на рынке ценных услуг, по сравнению с обычными пользователями банков и начинающими инвесторами. Однако, чтобы стать квал инвестором, нужно подтвердить свой статус соответствующим сертификатом. В большинстве случаев такое положение занимают институциональные инвесторы, то есть страховые компании, инвестиционные фонды и так далее. Для признания человека или организации квал инвестором может понадобиться только письменное заявление российских брокеров. Но это, наверное, исключение из общего правила.

Принятие этого статуса требует соблюдения определенной процедуры. Может понадобиться согласие управляющего, частных лиц, соответствие требованиям по федеральному законодательству и так далее. Например, Центробанк России разделяет вкладчиков на инвесторов и квалифицированных инвесторов с целью снижения рисков при совершении гражданами финансовых операций. Далее мы рассмотрим законодательные требования к получению статуса.

По установленным правилам для всех субъектов РФ, квалифицированными инвестороми являются следующие участники рынка ценных бумаг:

Банковские и кредитные организации (ВТБ, Тинькофф и СБЕР);
Клиринговые компании и профессиональные участники фондового рынка;
Некоммерческие участники из разных субъектов РФ;
Инвестиционные фонды, УК инвестиционных фондов;
Страховые компании, Роснано и различные международные финансовые структуры.

Условия получения статуса

Возможность стать участником финансовых рынков есть у каждого физического лица. Для этого стоит открыть брокерский счет и стать неквалифицированным инвестором. Разделение на квалифицированного и неквалифицированного инвестора уже давно существует на законодательном уровне.

Если не разбираться, а бездумно вкладывать средства, можно быстро все потерять. Для того, чтобы уберечь физические лица от финансовых потерь на рынке ценных бумаг, государством были предусмотрены ограничения.

Законом « О рынке ценных бумаг» и «Положением о квалифицированном инвесторе» предусмотрен ряд требований для получения статуса квалифицированного инвестора. Достаточно соответствовать одному из четырех пунктов. Условия получения статуса:

Если вам предлагают купить справку для получения статуса квалифицированного инвестора.Каждый год Центральный Банк отменяет незаконно приобретенные аттестаты. Люди, у которых были аннулированы аттестаты, не допускаются к сдаче экзаменов в течение трех лет.

Размер имущества

Наличие капитала на сумму не менее 6.000.000 рублей. Это могут быть акции, недвижимость, денежные средства. Отметим, что требования, не связанные с образованием, а подразумевающие наличие капитала достаточно «легко» выполнить. Но отсутствие знаний финансовых основ может привести к значительным потерям, сравнимым с капиталом.

Опыт работы с ценными бумагами

Опыт работы в компании, занимающейся операциями с ценными бумагами. Срок трудового стажа должен составлять 2 — 3 года, в зависимости от фирмы и ее аттестации. Трудовой стаж в финансовых организациях обычно сопровождается наличием образования, которое необходимо для получения статуса квалифицированного инвестора.

Опыт инвестирования

Активная позиция на биржевых торгах, своего рода опыт инвестирования. Квартальный и годовой оборот должен быть равен 10 и 40 сделкам соответственно, при этом денежный оборот должен превышать 6.000.000 руб. Как минимум, это говорит о том, что игрок уже далеко не начинающий и следит за рынком, а также разбирается в его инструментах.

Образование

Частные лица также могут приобрести статус квалифицированного инвестора, однако для этого требуется признание в профессиональном сообществе – письменное заявление от брокера, управляющего, руководства акционерного инвестиционного фонда. Отдельно стоит отметить, что квалифицированный инвестор, по сравнению с простыми участниками рынка ценных бумаг, может использовать в свой работе самые разные инструменты, например, управлять акциями иностранных эмитентов без наличия у них свободного доступа к размещению в РФ. Сейчас премиум-сервис приложения Тинькофф. Инвестиции позволяют покупать ценные бумаги, не представленные на Московской и Санкт-Петербургской бирже, а также внебиржевые бумаги.

Признание квал инвесторами юр. лиц

В отношении российских коммерческих или некоммерческих организаций действуют несколько иные требования к получению статуса квал инвестора. Согласно федеральному законодательству, для компаний право совершения сделок с ценными бумагами является более приемлемым. Но для получения особого статуса необходимо официальное признание от брокера. Конечно, юридическое лицо должно соответствовать нескольким критериям:

Доказательство знаний финансовой грамотности, которые и помогли руководству компании добиться высоких результатов, повышения объема продаж или увеличения общей прибыли (при этом капитал организации допускается от 200 миллионов рублей);
Документы о заключении сделок по акциям, покупке валюты за недавний период с отчетностью и на сумму от 50 миллионов рублей (дополнительные условия по требованиям к обращению ценных бумаг компании указаны у брокеров);
Бухгалтерская отчетность подтверждает систематическое поступление прибыли на расчетный счет, при этом есть дополнительные вложения и оборот для накоплений в разных валютах за указанный отчетный период;
Не менее 2 миллиардов рублей общей суммы активов коммерческой или некоммерческой организации.

Читать также: Бесплатные вебинары с получением сертификата бесплатно для социальных работников

Сдача экзамена — это не просто получение очередной макулатуры. Это гарантия Вашей финансовой грамотности, рациональной работы на рынке ценных бумаг, снятие ограничений со всех инструментов на бирже.

Как мы можем наблюдать, что в случае с частными лицами, что с организациями, главным требованием для получения особого статуса является подтверждение финансовой независимости (наличие свободных денежных средств для их вложения с целью получения дополнительной прибыли). Помимо этого, есть категории юридических лиц, которые с учетом особенностей профессиональной деятельности и так наделены статусом квал инвестора. Это страховые, акционерные, кредитные организации, брокеры, дилеры, пенсионные частные фонды и международные организации в сфере финансов. Сейчас законодательство по инвестициям модернизируется, и стоит быть готовым к новым поправкам для всех участников рынка.

Виды сертификатов квал инвестора

Стоит напомнить, что вложение денежных средств в акции, облигации, валюту всегда связано с множеством рисков и недочетов. Даже профессиональные трейдеры не могут быть уверены, как сложится ситуация на рынке ценных бумаг. Поэтому для начинающего инвестора важное значение играет понимание основных принципов такого вида деятельности. Причем вне зависимости от того является ли он обычным или квалифицированным инвестором. Нужно запомнить, что колебания цен будут всегда. Циклы повторяются, и инвестирование – это всегда решение на долгосрочную перспективу. Откажитесь от частых сделок купли-продажи, в равные промежутки времени проводите ребалансировку инвестиционного портфеля и не поддавайтесь страхам большинства участников рынка.

Если у вас есть опыт и право получения статуса квал инвестора, то вот несколько документов, которые подтверждают и разрешают вам пользоваться уникальными финансовыми инструментами на рынке ценных бумаг:

Обратите внимание, что получение профессии инвестиционного аналитика или менеджера по инвестиционным рискам – это весьма ответственный шаг. Он показывает, что вы хотите продолжить свою карьеру в этой отрасли, и посвятить жизнь пониманию финансовых процессов, закономерностей развития экономики. Особенно важно понимать, что статус квал инвестора не является обязательным. Он не нужен каждому, кто инвестирует. Организации и так могут получить дополнительные возможности по сделкам. А вот физические лица не всегда нуждаются в новых правах и обязанностях. Если вы инвестируете и получаете с этого прибыль, задумайтесь – действительно ли вам нужен новый статус. Может быть вас все устраивает, и вы всего лишь поддались на уговоры других участников рынка или завидуете их возможностям. И помните, что чем больше возможностей, тем больше обязательств.

ФСФР — Федеральная служба по финансовым рынкамНОК — Независимая оценка квалификации

Регулируется процедура Центральным Банком РФ и Указанием БР от 08 сентября 2016 года номер 4131-У. Полезен аттестат будет достаточно большому кругу вкладчиков, так как в нем представлены основные темы и понятия необходимые для работы на финансовых рынках. Изучив материалы, появится представление о работе биржи и тех, кто на ней работает. Имея такой багаж знаний, можно будет делать прогнозы и более успешно вкладывать свои активы в акции, облигации и другие инструменты.

Полномочия ФСФР России по регулированию, контролю и надзору в сфере финансовых рынков с 1 сентября 2013 года упразднена и передана Центральному Банку России, ЦБ (федеральный закон от 23 июля 2013 года № 251-ФЗ). Экзамены ФСФР и аттестаты специалиста финансового рынка все еще являются гарантом вашей финансовой грамотности в России. Просто называется теперь иначе, НОК (Независимая оценка квалификации).

Важно: каждый год Центральный Банк отменяет незаконно приобретенные аттестаты. Лица, у которых были аннулированы аттестаты, не допускаются аккредитованными организациями к сдаче экзаменов в течение трех лет с даты аннулирования аттестата. Опасайтесь сомнительных предложений о покупке сертификатов.

1347 вопросов НОК разбиты на 10 глав

Сертификат ФСФР 1

Глава 1. 380 вопросов1.1. Брокерская деятельность;1.2. Дилерская деятельность;1.3. Деятельность по управлению ценными бумагами;1.4. Деятельность Форекс-дилера;1.5. Особенности осуществления профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг, связанные с ведением индивидуальных инвестиционных счетов;1.6. Сделки с ценными бумагами, иностранными Финансовыми инструментами. Договоры РЕПО;1.7. Внутренний учет профессиональных участников рынка ценных бумаг, осуществляющих брокерскую деятельность, дилерскую деятельность, деятельность по управлению ценными бумагами и деятельность Форекс-дилера;1.8. Рынок производных Финансовых инструментов.

В этой главе рассматривается все, что связано с игроками фин. рынка. Разбираются общие определения, обязанности, требования к участникам. Часть заданий посвящена индивидуальным инвестиционным счетам, правилам их открытия и осуществлению профдеятельности с их использованием. Затрагиваются производные фин. инструменты, внутренний учет и международные сделки.Пройти бесплатный тест

Регулирование деятельность профессиональных участников рынка ценных бумаг

Глава 2. 133 вопроса2.1. Лицензирование брокерской, дилерской деятельности, деятельности по управлению ценными бумагами и деятельности Форекс-дилера;2.2. Лицензионные требования и условия осуществления брокерской деятельности, дилерской деятельности, деятельности по управлению ценными бумагами и деятельности Форекс-дилера;2.3. Раскрытие информации и (или) предоставление информации профессиональными участниками рынка ценных бумаг, осуществляющими брокерскую деятельность, дилерскую деятельность, деятельность по управлению ценными бумагами и деятельность Форекс-дилера.

Данная глава освещает все тонкости лицензирования, а также описывается законодательная основа раскрытия и предоставления информации.Пройти бесплатный тренажер

Взаимодействие профучастников рынка ценных бумаг, которые осуществляют дилерскую, брокерскую деят-ть, деятельность по управлению цен. бумаг, с учетно-расчетными и различными инфраструктурными организациями

Глава 3. 105 вопросов3.1. Участие профессиональных участников рынка ценных бумаг, осуществляющих брокерскую деятельность, дилерскую деятельность и деятельность по управлению ценными бумагами, в организованных торгах. Взаимодействие с биржей и клиринговой организацией;3.2. Взаимодействие профессиональных участников рынка ценных бумаг, осуществляющих брокерскую деятельность, дилерскую деятельность и деятельность по управлению ценными бумагами, с центральным депозитарием, номинальным держателем, регистратором. Предоставление информации в репозитарий.

Все, что касается участия в торгах. Сотрудничество с клиринговыми компаниями, депозитариями, в том числе, центральным, репозитариями и предоставление им информации. Понятие депозитариев, их структура и функционирование.Пройти бесплатный тест

Роль саморегулируемой организации в сфере финансового рынка

Глава 4. 94 вопроса4.1. Членство в саморегулируемой организации в сфере Финансового рынка;4.2. Контроль саморегулируемой организации в сфере Финансового рынка деятельности своих членов.

Данная глава посвящена саморегулируемой организации. Раскрыты тонкости получения и преимущества владения статусом. Объясняется, как происходит контроль саморегулируемой организации над своими членами, описывается регламент и периодичность проверок.Пройти бесплатный тренажер

Глава 5. 214 вопросов5.1. Внутренний контроль;5.2. Внутренний контроль в целях противодействия легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма. Порядок взаимодействия с уполномоченным органом;5.3. Система управления рисками. Международные стандарты в области построения системы управления рисками;5.4. Противодействие неправомерному использованию инсайдерской информации и манипулированию рынком.

Определение внутреннего контроля, назначение контролеров, требования к ним. Их обязанности, ответственность, отчетность. Противодействие терроризму и «отмыванию» денег, как цель контролирующих органов. Пути пресечения противоправных действий. Упоминаются международные стандарты. Определяются понятия инсайдеров и манипуляций.Пройти бесплатный тест

Обеспечение прав и законных интересов инвесторов на рынке ценных бумаг

Глава 6. 63 вопроса6.1. Принципы защиты прав и законных интересов инвесторов на рынке ценных бумаг.

Все, что имеет отношение к законодательным мерам урегулирования инвестиционного функционирования. Перечислены органы, которые помогают соблюдать эти права и обязанности, и следят за их исполнением. Этот раздел всегда требует большего внимания из-за постоянно меняющегося законодательства.Пройти бесплатный тренажер

Налогообложение операций с ценными бумагами и производными финансовыми инструментами

Глава 7. 50 вопросов7.1. Особенности налогообложения операций с ценными бумагами и производными финансовыми инструментами.

Читать также: Создание самоподписанного сертификата средствами PowerShell

Данный раздел включает задачи. Для сдачи экзамена необходимо знание налогообложения, умение посчитать налоги, а также определить налоговую базу. Рассматривается разница между резидентами и нерезидентами в части налогов.Пройти бесплатный тест

Анализ финансовых рынков

Глава 8. 105 вопросов8.1. Технический анализ;8.2. Фундаментальный анализ.

Рассмотрены два вида анализа: технический и фундаментальный. Основные показатели, способы проведения и выводы на их основании. В этой главе тоже представлены задачи для решения.Пройти бесплатный тренажер

Финансовые вычисления и оценка доходности ценных бумаг. Принципы управления портфелем ценных бумаг

Глава 9. 144 вопроса9.1. Базовая методика расчета стоимости портфеля Финансовых инструментов без опциональности;9.2. Оценка доходности ценных бумаг;9.3. Стратегии в управлении портфелем ценных бумаг.

Первичные методы расчета стоимости портфеля, его опциональности. Стратегии формирования портфеля. Все пункты представлены задачами для решения.Пройти бесплатный тест

Международная практика регулирования финансовых посредников

Глава 10. 59 вопросов10.1. Зарубежный опыт регулирования финансовых посредников;10.2. Международные торговые системы.

Описан зарубежный опыт регулирования рынка, а также организации и законы международного права. Международные торговые системы и площадки, особенности работы. Все о мировых биржах, их участниках, правилах участия и поведения на них.Пройти бесплатный тренажер

ФСФР 1. 0 вопросы с ответами

Курсы НОК (Независимая оценка квалификации)

ФСФР 1. 0 обучение

Получив аттестат ФСФР 1.0, НОК можно подавать заявку на получение статуса квалифицированного инвестора, что откроет новые возможности для использования ограниченных финансовых инструментов. Подготовка к такому тесту никак не отличается от базового экзамена ФСФР. Все возможно изучить самостоятельно. Время на подготовку может уйти поменьше, в силу того, что многие знания уже получены. После сдачи теста выдается сертификат НОК, а данные о нем будут содержаться в реестре.

Новое свидетельство НОК о квалификации подойдёт для присвоения статуса квалифицированного инвестора у брокера. Изменения вступили в силу с 01 октября 2021 года.

Платные и бесплатные тренажеры ничем не отличаются. Главная цель нашего сервиса это бесплатное финансовое образование каждому, кто желает учиться и имеет мотивацию.

вопросы + ответыпояснения + тесты

Экзамен серии 1.0

пояснения + тренажер

Купить на год

После успешной сдачи базового экзамена для получения статуса квалифицированного инвестора необходимо сдать один из экзаменов на специализированный сертификат (например, ФСФР 2.0). Таких аттестатов всего семь. Будущий профессионал может пойти несколькими путями, которые зависят от конечной цели. Если целью является индивидуальная работа, то выбирается аттестат ФСФР 1.0. Это популярный экзамен, который позволяет начать работу как самостоятельно, так и в финансовой структуре.

Никаких ограничений по количеству сертификатов нет, поэтому есть те, кто просто сдает все тесты подряд и осваивает абсолютно все ступени. В будущем это помогает найти ту работу, которая будет нравиться, потому что будет четкое представление о всех сторонах финансовых рынков. К таким аттестатам относится ФСФР 2.0, относящийся к клиринговой деятельности, а также к организации торговли на бирже.

582 вопроса НОК разделены на 10 глав

Сертификат ФСФР 2

Глава 1. 115 вопросов1.1. Деятельность по проведению организованных торгов;1.2. Организаторы торговли;1.3. Организованные торги;1.4. Виды инструментов, обращающихся на организованных торгах, и особенности их допуска к организованным торгам.

Рассматриваются основные понятия, связанные с деят-ю организаторов, а также требования к ним. Подробно изучаются инструменты, применяемые на биржах, их допуск и обращение. Также затрагиваются вопросы договорных отношений.Пройти бесплатный тест

Клиринг и клиринговая деятельность

Глава 2. 90 вопросов2.1. Понятие клиринговой деятельности;2.2. Клиринговая организация;2.3. Центральный контрагент;2.4. Осуществление клиринга.

В этой главе дается определение клиринга, компаний, осуществляющих такую деят-ть. Законодательные аспекты работы. Перечисляются требования к сотрудникам и управлению их деят-ю. Рассматривается определение центр. контрагента (ЦК), виды клиринга, его участники. Также есть вопросы по ведению внутреннего учета, расчетов.Пройти бесплатный тренажер

Порядок проведения расчетов по итогам организованных торгов и (или) клиринга

Глава 3. 30 вопросов3.1. Порядок проведения расчетов.

Основное внимание здесь уделяется компаниям, которые их осуществляют, особенностям их деят-ти. Также поднимается понятие — Центральный депозитарий.Пройти бесплатный тест

Система внутреннего контроля организатора торговли, клиринговой организации и центрального контрагента

Глава 4. 50 вопросов4.1. Система внутреннего контроля организатора торговли;4.2. Система внутреннего контроля клиринговой организации и центрального контрагента.

В данном разделе рассматривается организация и осуществление контроля внутри предприятий, функции аудиторской службы, контролера.Пройти бесплатный тренажер

Система управления рисками организатора торговли, клиринговой организации и центрального контрагента

Глава 5. 45 вопросов5.1. Риски и методы управления ими;5.2. Система управления рисками организатора торговли;5.3. Система управления рисками клиринговой организации и центрального контрагента.

Разбирается все, что связано с понятием рисков: виды, функции, факторы рисков, их оценка и управление. Требования к самой системе управления рисками, к собственным средствам. Рассматриваются нормативы, методики, средства защиты информации. Полностью разбирается система управления рисками, оценка качества такой системы, планы восстановления деят-ти.Пройти бесплатный тест

Противодействие неправомерной деятельности на финансовом рынке

Глава 6. 30 вопросов6.1. Противодействие неправомерному использованию инсайдерской информации и манипулированию рынком;6.2. Предоставление информации организаторами торговли и клиринговыми организациями в целях противодействия легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма;6.3. Предотвращение недобросовестной деятельности участников торгов и их клиентов;6.4. Особенности осуществления финансовых операций с иностранными гражданами и юридическими лицами.

Все, что касается инсайдеров, их информации, ее раскрытие, манипулирование рынком. Выявляются меры по выявлению и пресечению неправомерного исп-я таких данных. С другой стороны, освещаются правила предоставления необходимых данных ОТ и КО, их права и обязанности при осуществлении контроля. Также уделяется внимание особенностям финопераций с иностранными гражданами и юрлицами.Пройти бесплатный тренажер

Лицензирование деятельности по проведению организованных торгов и клиринговой деятельности. Условия и порядок аккредитации центрального контрагента и оператора товарных поставок. Регистрация документов организатора торговли и клиринговой организации

Глава 7. 61 вопрос7.1. Лицензирование деятельности по проведению организованных торгов;7.2. Лицензирование клиринговой деятельности;7.3. Условия и порядок аккредитации центрального контрагента и оператора товарных поставок;7.4. Регистрация документов организатора торговли и клиринговой организации.

Все, что относится к получению лицензий. Документы для регистрации в ЦБ России, процедура их подготовки и предъявления.Пройти бесплатный тест

Требования к раскрытию и предоставлению информации и (или) документов организаторами торговли и клиринговыми организациями

Глава 8. 61 вопрос8.1. Раскрытие информации и (или) предоставление документов организатором торговли;8.2. Раскрытие информации и (или) предоставление документов клиринговой организацией.

Временные рамки, состав информации о биржевых, внебиржевых сделках, которая предоставляется как в Банк России, так и на информационных ресурсах.Пройти бесплатный тренажер

Показатели, рассчитываемые организатором торговли, клиринговой организацией и центральным контрагентом. Требования к порядку и методикам расчета показателей организатора торговли

Глава 9. 30 вопросов9.1. Показатели, рассчитываемые организатором торговли, клиринговой организацией и (или) центральным контрагентом.

Требования к порядку и методикам расчета показателей ОТ. Предписания к процессу, способам расчетов, описание показателей, которые характеризуют торги.Пройти бесплатный тест

Международная практика регулирования деятельности организаторов торговли, клиринговых организаций и центральных контрагентов на финансовых рынках

Глава 10. 70 вопросов10.1. Международная практика регулирования инфраструктуры финансового рынка.

В разделе рассказывается о международных организациях, которые устанавливают требования и стандарты к осуществлению деятельности всех организаций-участников биржевых торгов. Опыт их работы, рекомендации, а также взаимодействие российских и международных структур.Пройти бесплатный тренажер

ФСФР 2. 0 вопросы с ответами

Прохождение самого теста и подготовка к нему ничем не отличается от остальных экзаменов. Подготовиться к экзамену можно самостоятельно, используя наш онлайн тренажер.

Полезен или даже необходим ФСФР 2.0 будет для работников бирж, сотрудников клиринговых компаний, а также для тех, кто собирается делать карьеру в этих сферах. Не смотря на то, что данный сертификат будет уместен для достаточно узкого круга специалистов, профессионально организовывать торги на бирже или заниматься клирингом без него будет невозможно.

Читать также: Не удалось подписать файл по причине тип сертификата не имеет параметра

Экзамен серии 2.0

Обозреватель Skillbox Media по маркетингу и IT. С 2015 года работает с SEO, таргетированной и контекстной рекламой. Писала для Skypro, Yagla и Admitad.

В июле Центробанк представил концепцию совершенствования защиты розничных инвесторов. Она предполагает, что для неквалифицированных инвесторов будет введён ряд ограничений. Например, торговать иностранными акциями смогут только квалифицированные инвесторы. Концепция пока не превращена в законы или регулирующие акты — её обсуждение продолжается.

В материале мы разберём, кто такие квалифицированные инвесторы, чем они отличаются от неквалифицированных и что предлагает ЦБ.

Статус квалифицированного инвестора определён законом «О рынке ценных бумаг». К квалифицированным инвесторам относятся профессиональные участники рынка ценных бумаг, такие как банки, брокеры, страховые компании. Весь список большой, полностью он приведён в законе.

Частный инвестор также может стать квалифицированным инвестором. Для этого ему нужно соответствовать хотя бы одному критерию: иметь специальное образование, иметь опыт работы, связанный со сделками, или владеть имуществом на сумму от 6 миллионов рублей. Подтверждающий документ нужно представить брокеру. Если кандидат соответствует требованиям, ему присвоят статус квалифицированного инвестора. Ниже мы разберём эти требования подробно.

Квалифицированному инвестору доступны любые инструменты для сделок. Он может вкладывать деньги в очень рискованные активы, совершать сделки с бессрочными облигациями и с бумагами иностранных компаний, которые не допущены к обращению в РФ.

В отличие от квалифицированных инвесторов, неквалифицированные ограничены в возможностях. Это сделано, чтобы защитить их от потерь.

К неквалифицированным инвесторам относятся те, у кого нет статуса квалифицированного инвестора.

На бирже им доступны наименее рискованные инструменты:

акции из котировальных списков — например, акции «Норникеля», «Роснефти», «Газпрома»;
государственные долговые расписки (ОФЗ) — например, банка ВТБ, РУСАЛа;
ценные бумаги зарубежных компаний из индексов, указанных в перечне ЦБ РФ, — например, индекса Dow Jones, S& P 500, индекса РТС;
паи ПИФов, : например, FXIT — все акции, которые входят в индекс IT-сектора США.
долговые расписки от компаний с высоким рейтингом, например от TCS — «Тинькофф».

Неквалифицированный инвестор может пройти тестирование, чтобы подтвердить знания инвестиционных инструментов. Тогда ему будут доступны более рискованные инструменты: маржинальная торговля, ПФИ, акции из некотировальной части списков, иностранные акции, которые не входят в одобренный ЦБ перечень, и другие.

Но даже если он пройдёт тестирование, ему не будут доступны все инструменты квалифицированного инвестора.

Сейчас статус квалифицированного инвестора можно получить, если человек соответствует хотя бы одному из условий:

Владеет имуществом на сумму от 6 миллионов рублей. Учитываются только ценные бумаги, деньги на банковских счетах и депозитах и договоры металлических счетов. Недвижимость, авто, антиквариат, а также активы, которые находятся на счету у иностранного брокера, не учитываются.
Имеет опыт работы в организации, обладающей статусом квалифицированного инвестора. Человек должен проработать в ней не меньше двух лет, чтобы получить статус для себя.
Имеет финансовое образование, полученное в аккредитованном Банком России учреждении, или аттестат специалиста финансового рынка, аттестат аудитора, сертификаты CFA, FRM, CIIA.
За последний год совершил сделки с ценными бумагами на сумму от 6 миллионов рублей. В каждом месяце года должно быть не меньше одной сделки.

Соответстветствие условиям нужно подтвердить документами. Их представляют брокеру или управляющей компании, и те присваивают инвестору статус.

Если один брокер признал инвестора квалифицированным, это не значит, что статус будут учитывать и другие организации. Так получается, потому что единого реестра сейчас нет.

Вот какие документы можно представить.

Если инвестор имеет активы от 6 миллионов. Нужен брокерский отчёт, выписка со счёта депо или справка о состоянии металлического счёта из банка.
Если инвестор имеет опыт работы в организации со статусом квалифицированного инвестора. Нужна заверенная копия трудовой книжки или копии должностных инструкций, заверенные работодателем.
Если инвестор имеет специальное образование. Нужно представить диплом о высшем образовании, сертификаты о курсах не подходят. Также подойдёт сертификат с профессиональных курсов: CFA, CIIA, FRM.
Если у инвестора крупный оборот. Нужен брокерский отчёт, заверенный печатью и подписью ответственного сотрудника.

В Центробанке считают, что западные страны могут заблокировать деньги инвесторов на счетах в своих банках. Чем больше позиций открывает инвестор, тем выше риски. При этом неквалифицированный инвестор не может управлять рисками. А так как они возникают не на российской стороне, то ни рынок, ни регулятор не смогут помочь инвестору.

Также в презентации ЦБ говорится, что в России у 24,7 миллиона человек есть брокерский счёт. При этом у 5 миллионов на счетах есть заблокированные активы. Только акций заблокировано на 320 миллиардов рублей.

Чтобы обезопасить инвесторов, ЦБ хочет ввести несколько изменений.

Усложнить тестирование для неквалифицированных инвесторов. Будет больше вопросов, меньше времени на ответы, а между попытками пройти тест появятся интервалы.

Снизить максимальный размер кредитного плеча для неквалифицированных инвесторов. С конца февраля 2022 года из-за маржин-коллов долги инвесторов перед брокерами составляют примерно 2,8 миллиарда рублей.

Временно запретить неквалифицированным инвесторам покупать бумаги иностранных компаний. При этом можно будет продать уже имеющиеся иностранные бумаги, а также купить еврооблигации Минфина и иностранных компаний, которые работают в России.

Увеличить минимальный размер активов на счетах для получения статуса квалифицированного инвестора. Нужно будет иметь имущество не на 6 миллионов, а на 30. Учитываются деньги, ценные бумаги, активы по сделке РЕПО и договоры металлических счетов.

Пока это только концепция. Центробанк будет обсуждать свои предложения с законодателями, правительством и участниками инвестиционного рынка. Законопроекты и другие нормативные документы будут разрабатывать только после обсуждения.

Первыми на концепцию отреагировали зрители, которые следили за обсуждением в прямом эфире.

Некоторые инвесторы недовольны и обеспокоены, другие считают, что это работающая защитная мераСкриншот: YouTube / Skillbox Media

В инвестиционной компании БКС заявили, что будут участвовать в обсуждении концепции и будут отстаивать интересы инвесторов и их право на диверсификацию портфелей.

БКС против концепцииСкриншот: БКС

Управляющий директор Trade123 Владимир Рожанковский говорит, что желание ограничить неквалифицированных инвесторов вызывает одновременно сожаление и понимание. Он поясняет: концепция Центробанка — это констатация того, что основной объём российских инвестиций перемещается в сторону недооценённого отечественного рынка.

Профессор Высшей школы экономики Евгений Коган комментирует ситуацию так: «Самое правильно и простое с точки зрения чиновника — сделать так, чтобы не было проблем. А где нет проблем? Правильно — на кладбище. Там тишина и порядок, нет рисков, никто не бродит, да и жильцы не возмущаются. Как только бродят и есть риски — чиновник получает неприятности. Зачем ему это?»

Центробанк предлагает усложнить тестирование, снизить размер кредитного плеча и временно запретить неквалифицированным инвесторам покупать иностранные акции. Это нужно, чтобы снизить риски для инвесторов. Пока это только концепция.
Неквалифицированный инвестор может торговать только наименее рискованными бумагами. Даже если он сдаст все тесты, ему не будут доступны инструменты квалифицированного инвестора.
Чтобы стать квалифицированным инвестором, нужно отвечать одному из требований: иметь специальное образование, или активы на сумму более 6 миллионов рублей, или опыт работы в компании со статусом квалифицированного инвестора, или оборот по сделкам с ценными бумагами на 6 миллионов рублей. Нужно подать подтверждающие документы брокеру, чтобы получить статус квалифицированного инвестора.
Если согласно концепции примут законы, то инвестору, который хочет получить статус квалифицированного инвестора на основании имеющихся у него активов, нужно будет иметь активов на 30 миллионов.

Учись бесплатно: вебинары по программированию, маркетингу и дизайну.

В разделе собрана основная информация для целей получения частным инвестором статуса квалифицированный инвестор путем предоставления своему брокеру Свидетельства о квалификации в сфере финансовых рынков.

1. Если имеется квалификационный аттестат специалиста финансового рынка — получение Свидетельства о квалификации в сфере финансовых рынков путем признания квал.аттестата (без сдачи экзамена)

До 01 июля 2022 года владельцы квалификационных аттестатов специалиста финансового рынка, имеют право без сдачи профессионального экзамена (при условии подтверждения стажа работы) получить свидетельство о квалификации в сфере финансовых рынков.

Получить свидетельство о квалификации по профессиональному стандарту «Специалист рынка ценных бумаг» могут владельцы квалификационных аттестатов специалиста финансового рынка, полученных до 1 июля 2019 года.

Здесь подробно описана процедура признания аттестатов и размещена таблица соответствия аттестатов и квалификаций, на которые можно признать аттестат.

2. Получение Свидетельства о квалификации в сфере финансовых рынков путем сдачи профессионального экзамена.

Одним из требований к допуску к сдаче профессионального экзамена является наличие Удостоверения о повышении квалификации.

Институт МФЦ предлагает пройти дистанционную подготовку к профессиональному экзамену с оформлением необходимого Удостоверения о повышении квалификации по программе «Брокерская, дилерская деятельность и управление ценными бумагами» на льготных условиях.

Вы в праве выбрать и другие программы подготовки к сдаче профессионального экзамена по соответствующим квалификациям:

Профессиональный экзамен проводится как в очной, так и в дистанционной (онлайн) формах.

Независимая оценка квалификации (НОК)

Система обучения специалистов рынка ценных бумаг в рамках НОК

Всё о независимой оценке квалификации специалистов финансового рынка (рынка ценных бумаг)

Признание аттестата специалиста финансового рынка в системе НОК

Сдать экзамен НОК

Буклет о подготовке к НОК специалистов рынка ценных бумаг

Все об аттестации на фондовом рынке

Какой аттестат вам необходим

Сдать экзамен на аттестат

Повышение квалификации на фондовом рынке